Điều hướng thay đổi: Hướng đi tương lai của ngành công nghiệp hóa chất

Tình hình toàn cầu đang thay đổi nhanh chóng, ảnh hưởng đến cấu trúc vị trí hóa chất được hình thành trong thế kỷ qua. Là thị trường tiêu dùng lớn nhất thế giới, Trung Quốc đang dần đảm nhiệm nhiệm vụ quan trọng là chuyển đổi hóa chất. Ngành công nghiệp hóa chất châu Âu tiếp tục phát triển theo hướng công nghiệp hóa chất cao cấp và ngành công nghiệp hóa chất Bắc Mỹ đang thúc đẩy "toàn cầu hóa ngược" của thương mại hóa chất. Ngành công nghiệp hóa chất ở Trung Đông và Đông Âu đang dần mở rộng chuỗi công nghiệp, cải thiện năng lực sử dụng nguyên liệu thô và khả năng cạnh tranh toàn cầu. Các ngành công nghiệp hóa chất trên toàn thế giới đang sử dụng lợi thế của riêng mình để đẩy nhanh sự phát triển và mô hình của ngành công nghiệp hóa chất toàn cầu có thể sẽ có những thay đổi lớn trong tương lai.

Xu hướng phát triển của ngành công nghiệp hóa chất toàn cầu được tóm tắt như sau:

"Kép" CarbonXu hướng này có thể làm thay đổi định vị chiến lược của nhiều công ty hóa dầu.

Nhiều quốc gia trên thế giới liên tiếp tuyên bố Trung Quốc sẽ đạt đỉnh carbon vào năm 2030 và đạt mức trung hòa carbon vào năm 2060. Mặc dù tình trạng “carbon kép” hiện nay còn hạn chế nhưng nhìn chung, “carbon kép” vẫn là biện pháp mà thế giới phải thực hiện để ứng phó với tình trạng khí hậu nóng lên.

Kể từ khi Ngành công nghiệp hóa dầu chiếm tỷ lệ lớn trong lượng khí thải carbon, đây là ngành công nghiệp cần phải có những điều chỉnh lớn theo xu hướng carbon kép. Việc điều chỉnh chiến lược của các công ty hóa dầu để ứng phó với xu hướng carbon kép luôn là trọng tâm chú ý của ngành.

Theo xu hướng carbon kép, các hướng điều chỉnh chiến lược của các tập đoàn dầu khí quốc tế châu Âu và Mỹ về cơ bản là giống nhau. Trong đó, các tập đoàn dầu khí Mỹ sẽ tập trung vào phát triển các công nghệ liên quan đến thu giữ carbon và niêm phong carbon, đồng thời phát triển mạnh mẽ năng lượng sinh khối. Các tập đoàn dầu khí quốc tế châu Âu và các tập đoàn dầu khí quốc tế khác sẽ chuyển trọng tâm sang năng lượng tái tạo, điện sạch và các hướng khác.

Trong tương lai, theo xu hướng phát triển chung của “carbon kép”, ngành công nghiệp hóa chất toàn cầu có thể sẽ trải qua những thay đổi to lớn và một số tập đoàn dầu khí quốc tế có thể sẽ chuyển từ nhà cung cấp dịch vụ dầu khí ban đầu sang nhà cung cấp dịch vụ năng lượng mới, thay đổi định vị doanh nghiệp của thế kỷ trước.

Các công ty hóa chất toàn cầu sẽ tiếp tục đẩy nhanh quá trình điều chỉnh cơ cấu

Cùng với sự phát triển của ngành công nghiệp toàn cầu, việc nâng cấp công nghiệp và nâng cấp tiêu dùng do thị trường thiết bị đầu cuối mang lại đã thúc đẩy thị trường hóa chất cao cấp mới và thúc đẩy một vòng điều chỉnh cơ cấu và nâng cấp mới của ngành công nghiệp hóa chất toàn cầu.

Về hướng nâng cấp cơ cấu công nghiệp toàn cầu, một mặt là nâng cấp năng lượng sinh khối và năng lượng mới; mặt khác là vật liệu mới, vật liệu chức năng, hóa chất điện tử, vật liệu màng, mới Các chất xúc tác, v.v. Dưới sự lãnh đạo của các tập đoàn hóa dầu quốc tế, định hướng nâng cấp của các ngành công nghiệp hóa chất toàn cầu này sẽ xoay quanh các vật liệu mới, khoa học sự sống và khoa học môi trường.

Việc khai thác nguyên liệu hóa học đã mang lại sự chuyển đổi toàn cầu về cấu trúc của các sản phẩm hóa học

Với sự gia tăng nguồn cung dầu đá phiến tại Hoa Kỳ, Hoa Kỳ đã thay đổi từ một nước nhập khẩu ròng dầu thô ban đầu thành một nước xuất khẩu ròng dầu thô hiện tại, điều này không chỉ mang lại những thay đổi lớn cho cơ cấu năng lượng của Hoa Kỳ mà còn có tác động sâu sắc đến cơ cấu năng lượng toàn cầu. Dầu đá phiến của Hoa Kỳ là một loại dầu thô nhẹ và sự gia tăng nguồn cung dầu đá phiến của Hoa Kỳ tương ứng đã làm tăng sự gia tăng nguồn cung dầu thô nhẹ toàn cầu.

Tuy nhiên, đối với Trung Quốc, Trung Quốc là nước tiêu thụ dầu thô toàn cầu. Nhiều dự án tinh chế và tích hợp hóa chất đang được xây dựng chủ yếu dựa trên chế biến dầu thô toàn dải, không chỉ cần dầu thô nhẹ mà còn cần cả dầu thô nặng.

Xét về góc độ cung cầu, dự kiến ​​khoảng cách giá dầu thô nhẹ và nặng toàn cầu sẽ dần thu hẹp, mang lại những tác động sau cho ngành công nghiệp hóa chất toàn cầu:

Đầu tiên, sự thu hẹp của hoạt động kinh doanh chênh lệch giá dầu thô nhẹ và nặng do chênh lệch giá dầu thô nhẹ và nặng thu hẹp đã ảnh hưởng đến hành vi đầu cơ lấy kinh doanh chênh lệch giá dầu làm mô hình kinh doanh chính, có lợi cho hoạt động ổn định của thị trường dầu thô toàn cầu.

Thứ hai, với sự gia tăng nguồn cung dầu nhẹ và giá giảm, dự kiến ​​sẽ làm tăng mức tiêu thụ dầu nhẹ toàn cầu và tăng quy mô sản xuất naphta. Tuy nhiên, theo xu hướng toàn cầu về nguyên liệu thô cracking nhẹ, dự kiến ​​mức tiêu thụ naphta sẽ giảm, điều này có thể dẫn đến sự gia tăng mâu thuẫn giữa nguồn cung và mức tiêu thụ naphta, do đó làm giảm kỳ vọng về giá trị của naphta.

Thứ ba, sự tăng trưởng của nguồn cung dầu nhẹ sẽ làm giảm sản lượng các sản phẩm nặng hạ nguồn dựa trên dầu toàn dải, chẳng hạn như các sản phẩm thơm, dầu diesel, cốc dầu mỏ, v.v. Xu hướng phát triển này cũng phù hợp với kỳ vọng rằng nguyên liệu thô cracking nhẹ sẽ dẫn đến sự sụt giảm các sản phẩm thơm, điều này có thể làm tăng bầu không khí đầu cơ trên thị trường đối với các sản phẩm liên quan.

Thứ tư, việc thu hẹp khoảng cách giá giữa dầu thô nhẹ và nặng có thể làm tăng chi phí nguyên liệu thô của các doanh nghiệp lọc dầu tích hợp, do đó làm giảm kỳ vọng lợi nhuận của các dự án lọc dầu tích hợp. Theo xu hướng này, sự phát triển của tỷ lệ tinh chế của các doanh nghiệp lọc dầu tích hợp cũng sẽ được thúc đẩy.

Ngành công nghiệp hóa chất toàn cầu có thể thúc đẩy nhiều vụ sáp nhập và tái tổ chức hơn

Trong bối cảnh “carbon kép”, “chuyển đổi cơ cấu năng lượng” và “chống toàn cầu hóa”, môi trường cạnh tranh của các doanh nghiệp vừa và nhỏ sẽ ngày càng gay gắt, những bất lợi về quy mô, chi phí, vốn, công nghệ, bảo vệ môi trường sẽ ảnh hưởng nghiêm trọng đến các doanh nghiệp vừa và nhỏ.

Ngược lại, các tập đoàn hóa dầu quốc tế đang tiến hành tích hợp và tối ưu hóa kinh doanh toàn diện. Một mặt, họ sẽ dần loại bỏ các doanh nghiệp hóa dầu truyền thống có mức tiêu thụ năng lượng cao, giá trị gia tăng thấp và ô nhiễm cao. Mặt khác, để đạt được trọng tâm kinh doanh toàn cầu, các tập đoàn hóa dầu sẽ ngày càng chú ý đến các vụ sáp nhập và mua lại và tổ chức lại. Quy mô hiệu suất và số lượng các vụ sáp nhập và mua lại và tổ chức lại cũng là những cơ sở quan trọng để đánh giá chu kỳ công nghiệp hóa chất địa phương. Tất nhiên, đối với các nền kinh tế mới nổi, họ vẫn sử dụng mô hình tự xây dựng làm mô hình phát triển chính và đạt được sự mở rộng nhanh chóng và quy mô lớn bằng cách tìm kiếm nguồn vốn.

Dự kiến ​​các vụ sáp nhập và tái tổ chức trong ngành hóa chất sẽ chủ yếu tập trung ở các nước phát triển như Châu Âu và Hoa Kỳ, các nền kinh tế mới nổi đại diện là Trung Quốc có thể tham gia ở mức độ vừa phải.

Hướng chiến lược trung và dài hạn trong tương lai của các công ty hóa chất khổng lồ có thể tập trung hơn

Theo định hướng phát triển chiến lược của Những gã khổng lồ hóa chất toàn cầu là một chiến lược theo dõi thận trọng, nhưng nó có ý nghĩa tham khảo nhất định.

Nhìn vào các biện pháp của những gã khổng lồ hóa dầu, nhiều người trong số họ bắt đầu từ một lĩnh vực chuyên môn nhất định và sau đó bắt đầu phân kỳ và mở rộng. Logic phát triển tổng thể có một chu kỳ nhất định, hội tụ-phân kỳ-hội tụ-phân kỳ một lần nữa... Hiện tại và trong một thời điểm nào đó trong tương lai, những gã khổng lồ có thể đang trong một chu kỳ hội tụ, hoạt động của họ phân nhánh hơn, liên minh mạnh mẽ hơn và các hướng chiến lược tập trung hơn. Ví dụ, BASF sẽ là một hướng phát triển chiến lược quan trọng trong các lĩnh vực Lớp phủ, chất xúc tác, vật liệu chức năng, v.v., và Huntsman sẽ tiếp tục phát triển sản phẩm của riêng mình Kinh doanh Polyurethane trong tương lai.